上海农业商业银行8000亿股首次公开发行不超过28.93亿股的新进展

上海农村商业银行(以下简称“上海农业银行”)已加入a股上市行列。据悉，该行7月5日在中国证监会官方网站上披露了招股说明书。计划发行不超过28.93亿股，不低于9.64亿股。筹集的净额将用于补充资本。海通证券、国泰君安证券和中信证券是保荐和承销机构。

上海农业商业银行是上海唯一的农业商业银行，截至2018年底资产达到8337亿元。目前，共有14家银行排队购买a股，其中8家是农业企业。从规模来看，上海农业企业仅次于重庆农业企业，重庆农业企业最近成为第一家资产超过万亿大关的农业企业，目前处于预披露和更新状态。

每股净资产7.33元，发行股数不超过28.93亿股。

7月5日，中国证监会官方网站披露了上海农业商业银行首次公开招股说明书，该行a股上市计划又向前迈出了一步。

根据招股说明书，本行拟在本次发行上市后发行不少于10%(含10%)且不超过25%(含25%)的总股本，即不少于964，444，445股，不超过2，893，333，333股；根据2018年末被审计母公司净利润除以发行前股本总额，本行每股净资产为7.33元；募集的a股资本净额将用于补充资本。

公开信息显示，2018年12月，上海农业商业银行向上海证监局提交了咨询和备案申请。2019年6月5日，上海证监局发布海通证券和国泰君安关于上海农业商业银行咨询的总结报告。20天后，即6月25日，上海银行和保险监管局批准了上海农村商业银行首次公开发行a股。

上海农业商业银行的上市计划已经准备了很长时间。本行2018年年报详细说明，2018年将被设定为“大规模上市的关键一年”；去年，本行通过私募融资47.4亿元，补充公司核心一级资本，为本行上市奠定坚实的资本基础。今年年初，该行还审议了多项提案，包括《关于上海农村商业银行股份有限公司a股上市后三年股东分红及收益计划制定的提案》。

招股说明书披露，上海农村商业银行成立于2005年8月25日。它是一家总部设在上海的法人银行，由上海国有资产控制。它是在已有50多年历史的上海农村信用社的基础上进行重组的。截至2018年底，上海农业商业银行员工人数为7197人。该行母公司在本市有377家网点，370家网点，在其他地方有7家网点。

在上海的370家门店中，有239家位于外环之外，占64%以上。作为上海网点最大的银行之一，该行在全市109个乡镇拥有107家网点，覆盖率为98.2%。2018年，本行在上海的人民币存款余额占比达到7.85%，在上海的人民币贷款余额占比达到6.96%，居全市第五位。

招股说明书显示，过去三年左右，上海农业企业的资产规模稳步增长。截至2018年底，上海农业企业资产规模达到8337亿元，比年初增加316亿元，增长3.8%。然而，业务规模增长迅速，2016年至2018年存款分别为5537亿元、6091亿元和6449亿元，增长迅速。去年，本行各类存款余额6210亿元，比年初增长6.8%。贷款余额3996亿元，比年初增长10.4%。

2016年至2018年，本行营业收入从156.97亿元增加到201.45亿元，复合年增长率为13.29%。母公司股东应占净利润从59.02亿元增加到73.08亿元，复合年增长率为11.27%。

数据显示，截至2016年底、2017年底和2018年底，本行核心一级资本充足率分别为10.56%、10.96%和12.69%，一级资本充足率分别为10.56%、10.97%和12.70%，资本充足率分别为12.39%、14.27%和15.86%。

积极处置不良贷款，三年内核销26.47亿元，转移2.21亿元债务。

招股说明书的风险提示中提到了我行的贷款损失准备风险、贷款行业集中度风险、小微企业贷款风险、地方政府融资平台贷款风险、利率风险和新业务发展风险。

数据显示，截至2016年底、2017年底和2018年底，本行不良贷款率分别为1.29%、1.30%和1.13%，去年大幅下降，也低于农业企业同业水平。然而，上海银行业的资产质量水平相对较好。截至2018年底，上海银行业不良贷款率为0.78%，资产质量居全国前列。

过去两年，监管部门严格要求披露真实缺陷，一些中小银行增加了应计利润，利润受到影响。

根据上海农业商业银行招股说明书，截至2017年底和2018年底，本行贷款损失准备金分别为123.45亿元和158.73亿元，贷款损失准备金分别占贷款总额的3.30%和3.87%，拨备覆盖率分别为221.27%、253.60%和342%。

招股说明书显示，2016-2018年三年间，本行核销不良贷款26.47亿元，债权转让不良贷款2.21亿元。

此外，在此期间，除上述不良贷款转移外，本行还批量转移了85笔核销贷款组成的不良贷款包。批量转让是通过上海证券交易所和网上竞价进行的公开转让。详情如下表所示:

值得注意的是，今年7月2日，上海联合产权交易所发布了上海农村商业银行闵行支行持有的51套不良资产债权转让信息。根据转让信息，截至2018年7月2日，51个不良资产包的本金余额为2.98亿元，利息8200万元，合计3.8亿元。

从贷款方向看，招股说明书显示，截至2018年底，前五大行业贷款占本行企业贷款和垫款的66.31%，分别为房地产、租赁和商业服务、制造、批发和零售、运输、仓储和邮政服务，分别占27.32%、17.02%、13.01%、5.37%和3.59%。截至去年年底，我行房地产贷款余额为827.25亿元，占贷款和垫款总额的20.18%，不良贷款率为0.97%。个人房地产抵押贷款余额907.92亿元，占比22.15%，不良贷款率0.22%。

上海郭子持有18.46%的股份，成为最大股东。

记者此前曾报道称，上海农业商业银行于6月25日获得上海银行和保险监督管理局批准a股首次公开发行。同时，上海银行保险监管局对上海农业商业银行提出了几点要求:上市前，必须完成相关股权问题的整改，将单个非银行股东及其关联方持股比例降低至10%以下(含10%)。及时报告相关问题整改落实情况和上市发行进度。

根据招股说明书，截至2019年5月31日，上海国际集团持有本行481，474，285股股份，占5.55%。其全资子公司上海国有资产管理公司和上海国际资本管理公司分别持有本行8亿股和3.2亿股股份，分别占本行总股本的9.22%和3.69%。这三家公司持有本行16.018亿股股份，占本行总股本的18.46%，成为本行合并的最大股东。

今年3月15日，中国太平的太平人寿保险公司宣布，已投资28.63亿元，从深圳联想科技园收购上海农业公司4.149亿股和4.78%的股份。招股说明书显示，截至今年5月底，除最大股东外，上海农业公司持有5%以上的股东，即中海集团控股9.22%，宝钢控股9.22%，太平洋人寿保险6.45%，上海郭盛集团资产有限公司控股5.46%，浙江沪杭甬高速公路控股5.36%。

可以看出，今年年初，上海农业商业银行的领导层刚刚获得监管部门的批准。今年4月，上海银行和保险监管局分别批准许立和顾建忠担任上海农业商业银行董事长和行长。

52岁的许立曾是上海农业商业银行行长。2015年底，许立成为上海农业商业银行副董事长兼行长，并与刚刚从浦东发展银行副行长调任上海农业商业银行行长的季广恒互换职务。此前，他先后担任中国工商银行上海分行公司财务部总经理、上海外滩分行行长、上海分行秘书长、上海分行行长助理、上海分行副行长、党委委员。顾建忠45岁了。曾任上海银行人力资源部主任、人力资源部总经理、纪委副书记。他于2015年担任上海国际集团副总经理。

根据英国杂志《银行》(TheBanker)近日发布的“世界银行2019年百强”榜单，上海农业商业银行在全球银行业排名第156位，比2018年上升22位，在国内商业银行榜单上排名第24位。在中国银行业协会公布的2018年“最佳”评估体系中，中国农业企业排名第二。

(来源:经纪人中国)

(原标题:8000亿上海农业商业银行首次公开发行新进展；披露发行不超过28.93亿股的提案；拥有最大上海银行网点的银行之一)