lpr怎么算房贷_房贷的选择——LPR or 固定利率

中国人民银行于2019年12月28日宣布，根据某些规定，现有贷款合同将转为LPR定价首先，贷款分为固定利率和浮动利率

的固定利率是:借款人和贷款人都有约定的价格，如年利率为5%！浮动利率为

:借款人与贷款人约定的利率定期波动。

固定利率一般只用于短期贷款因为长期贷款持续多年，没有人知道未来的利率会是多少。那么，如果合同利率仍然固定，就会有意想不到的利润和损失。这被称为利率风险例如，

是固定利率为5%的5年期贷款合同结果，两年后，整个市场的利率下降，当贷款再次发放时，利率只有4%这时，借款人的合同仍然是5%，他觉得自己失血过多。

，如果两年后市场利率上升，那么银行会觉得自己输了血。因此，一般长期贷款合同将使用浮动利率，这将使双方感觉更好。

浮动利率定期变化，但必须有一个商定的方法。首先，必须有一个利率基准或利率锚。

贷款合同规定利率固定不变，并商定加减范围。例如，锚是3%合同利率比锚定利率高1.1倍(新锚定利率为正负英国石油公司)，即3.3%因此，当锚改变时，合同的实际利率随之改变例如，如果锚变成4%，合同的实际利率变成4.4%注意，总银行将有一个成熟的定价体系。贷款利率将设置为3.3%，然后将3.3%加到锚上，以计算加减点或倍数。我们说这份贷款合同是以锚为基础定价的，或者与锚挂钩

而不是锚定价

合同还将规定利率变动的期限，称为重新定价期。例如，它每年或每季度改变一次。

过去，中国人民银行公布的法定贷款利率被用作锚(老锚)这项改革是为了让LPR取代贷款的法定利率，成为一个新的锚。请注意，利率市场化并不是这场改革。以前，利率也是以市场为导向的，但锚是不同的。

因为以前，银行和借款人在锚(法定贷款利率)的基础上自由浮动，所以利率也是以市场为导向的然而，改革后的锚比改革前的锚更市场化。因此，这次中国人民银行称之为“深化”利率市场化改革。

，因为法定贷款利率由中国人民银行设定，这是一个主观和外生变量。

和LPR是18家报价银行向其最佳借款人提供的平均利率(不包括最高和最低价格)，是市场的内生变量(当然，监管当局可能会通过窗口给予指导)

因此，与旧锚相比，新锚会随着市场情况发生更多变化，从而推动与这个锚挂钩的贷款合同利率发生变化

从借款人的角度来看，如果市场利率预期下降，那么LPR将下降，新合同将由LPR锚定